TAMPA, Fla. — Το ενημερωτικό δελτίο της SpaceX για την εισαγωγή της στο χρηματιστήριο παρουσιάζει το Starlink Mobile ως κάτι πολύ περισσότερο από μια εφεδρική λύση για απομακρυσμένες περιοχές. Οι επόμενης γενιάς υπηρεσίες απευθείας σύνδεσης με smartphone σχεδιάζονται να είναι «στο ίδιο επίπεδο με τα επίγεια κινητά δίκτυα», ακόμη και σε αστικές περιοχές.
Στην κανονιστική της κατάθεση της 20ής Μαΐου, η εταιρεία ανέφερε ότι οι αναβαθμισμένοι δορυφόροι και το φάσμα που αποκτά από την αμερικανική EchoStar θα βελτιώσουν σημαντικά τις υπηρεσίες που σήμερα περιορίζονται σε μηνύματα και σε περιορισμένες φωνητικές και δεδομενικές λειτουργίες.
«Παρότι αναμένουμε ότι η υπηρεσία Starlink Mobile σήμερα θα έχει τη μεγαλύτερη επίδραση στους πελάτες σε απομακρυσμένες περιοχές που δεν καλύπτονται από επίγεια κινητά δίκτυα, όσο ο αστερισμός μας μεγαλώνει και η απόδοση του προϊόντος συνεχίζει να βελτιώνεται, θα ανταγωνιζόμαστε για να αποτελούμε την προτιμώμενη εμπειρία συνδεσιμότητας για τους πελάτες μας, όπου κι αν βρίσκονται», ανέφερε η SpaceX, «είτε σε αγροτικές, είτε σε προαστιακές, είτε σε αστικές περιοχές».
Αυτή η φιλοδοξία έρχεται σε αντίθεση με μια πιο συγκρατημένη στάση από τις τηλεπικοινωνιακές εταιρείες, μεταξύ των οποίων και ο βασικός εταίρος-πάροχος κινητής τηλεφωνίας T-Mobile, που παρέχει το ασύρματο φάσμα το οποίο χρησιμοποιούν σήμερα οι δορυφόροι Starlink Mobile για να καλύπτουν κενά επίγειας κάλυψης στις Ηνωμένες Πολιτείες.
Οι δορυφορικές υπηρεσίες αντιστοιχούσαν μόλις στο 0,0002% της συνολικής χρήσης του δικτύου τον Μάιο, δήλωσε ο διευθύνων σύμβουλος της T-Mobile, Srini Gopalan, στις 18 Μαΐου, στο JP Morgan Global Technology, Media and Communications Conference, με τη χρήση να συγκεντρώνεται κυρίως στα εθνικά πάρκα.
«Σχεδόν κανείς δεν αγοράζει δορυφορική υπηρεσία ως αυτόνομο προϊόν», είπε ο Gopalan. «Τη συνδυάζουν με το premium πακέτο, που δίνει και άλλα οφέλη: διεθνή περιαγωγή, Netflix χωρίς διαφημίσεις, κ.λπ., κ.λπ.».
Η δορυφορική υπηρεσία της T-Mobile με τεχνολογία Starlink περιλαμβάνεται σε ορισμένα premium πακέτα και, αλλιώς, διατίθεται ως πρόσθετη επιλογή 10 δολαρίων τον μήνα, ακόμη και σε πελάτες ανταγωνιστικών παρόχων.
Η εταιρεία συνεργάστηκε πρόσφατα με τις ανταγωνίστριες τηλεπικοινωνιακές AT&T και Verizon για να εξετάσουν μια κοινή επιχείρηση που θα βοηθούσε στη βελτίωση των δυνατοτήτων απευθείας σύνδεσης με συσκευές, μέσω κοινής χρήσης φάσματος και εναρμόνισης υπηρεσιών.
Ωστόσο, στελέχη της SpaceX έχουν ασκήσει κριτική στην ενδεχόμενη κοινή επιχείρηση, εν μέσω ερωτημάτων για το αν οι ρυθμιστικές αρχές θα εξέταζαν με αυστηρότητα τον συντονισμό ανάμεσα στους τρεις μεγαλύτερους παρόχους ασύρματων υπηρεσιών στις ΗΠΑ.
Starlink Mobile financials
Τον περασμένο μήνα, το The Information ανέφερε ότι η T-Mobile συμφώνησε να πληρώσει τη SpaceX 100 εκατομμύρια δολάρια σε διάστημα πολλών ετών για να παρέχει υπηρεσίες Starlink Mobile, υπό την προϋπόθεση συγκεκριμένων οροσήμων.
Η T-Mobile δεν απάντησε σε αίτημα για σχόλιο.
Παράλληλα, η κατάθεση S1 της SpaceX έδειχνε ότι το Starlink Mobile απέφερε 632 εκατομμύρια δολάρια πέρυσι από αυτό που η εταιρεία περιέγραψε ως «mobile connectivity business», αφού είχε συνεργαστεί με περισσότερους από 30 παρόχους κινητής τηλεφωνίας σε έξι ηπείρους.
Η εταιρεία κατέγραψε έσοδα 11,4 δισεκατομμυρίων δολαρίων για ολόκληρο τον τομέα συνδεσιμότητας το 2025, συμπεριλαμβανομένων ευρύτερων υπηρεσιών από περίπου 9.600 δορυφόρους Starlink για ευρυζωνική και κινητή συνδεσιμότητα σε χαμηλή τροχιά γύρω από τη Γη.
Σύμφωνα με τη SpaceX, το Starlink Mobile θα εξελιχθεί σε σημαντικό νέο παράγοντα εσόδων για τον τομέα συνδεσιμότητας, καθώς οι δορυφόροι νέας γενιάς θα βελτιώνουν τις δυνατότητες.
Στις 31 Μαρτίου υπήρχαν περίπου 650 δορυφόροι V1 Mobile, οι οποίοι παρείχαν δορυφορικό texting προς κινητά και υπηρεσίες φωνής μέσω εφαρμογών, όπως το WhatsApp, σε περίπου 7,4 εκατομμύρια μηνιαίες μοναδικές συσκευές.
Πιο ολοκληρωμένες υπηρεσίες δορυφόρου-προς-κινητό βρίσκονται υπό ανάπτυξη, ανέφερε η SpaceX, μεταξύ των οποίων ευρυζωνικά δεδομένα και συνδεσιμότητα για συσκευές Internet of Things (IoT), «οι οποίες αναμένεται να προσφέρουν ανθεκτική, ανεξάρτητη από τις υποδομές συνδεσιμότητα παγκοσμίως και να επιτρέψουν συνδεσιμότητα 5G».
Οι υπηρεσίες αυτές θα υποστηρίζονται από δορυφόρους V2 Mobile, τους οποίους η SpaceX σχεδιάζει να αρχίσει να αναπτύσσει με τον Starship το 2027. Μια μόνο εκτόξευση Starship θα μπορεί να μεταφέρει έως και 50 δορυφόρους V2 Mobile, σε σύγκριση με τους πολύ μικρότερους δορυφόρους V1 Mobile που πετούν σήμερα με Falcon 9.
Η κατάθεση για το IPO περιγράφει μια συνολική addressable market 740 δισεκατομμυρίων δολαρίων για το Starlink Mobile, κοντά στην ευκαιρία TAM των 870 δισεκατομμυρίων δολαρίων που βλέπει η SpaceX για το Starlink Broadband.
Παρόλα αυτά, η SpaceX υπολογίζει μηνιαίο μέσο έσοδο ανά χρήστη κινητής τηλεφωνίας (ARPU) μόλις 8 δολάρια παγκοσμίως, από 18 δολάρια στις χώρες υψηλού εισοδήματος έως 2 δολάρια σε περιοχές με σαφώς χαμηλότερη αγοραστική δύναμη.
Η εταιρεία έχει κατά το παρελθόν αφήσει ανοιχτό το ενδεχόμενο «δημιουργίας ενός υβριδικού δορυφορικού/επίγειου δικτύου» που θα βοηθούσε στην επέκταση της κάλυψης μέσα σε κτίρια και σε άλλες περιοχές όπου τα δορυφορικά σήματα δυσκολεύονται να διεισδύσουν, αν και αυτό δεν αναφερόταν στο ενημερωτικό δελτίο του IPO.
Η προώθηση του Starlink Mobile σε πιο πυκνοκατοικημένες αγορές θα μπορούσε επίσης να προκαλέσει νέες ανησυχίες για παρεμβολές στο φάσμα.
Η κατάθεση S1 προειδοποιούσε ότι η παγκόσμια επέκταση του Starlink Mobile εξαρτάται από τη διατήρηση των συνεργασιών με τηλεπικοινωνιακούς παρόχους και κατόχους αδειών φάσματος, καθώς και από την εξασφάλιση εγκρίσεων χώρα με χώρα για την παροχή των υπηρεσιών.
«Στις Ηνωμένες Πολιτείες, αναμένουμε ότι θα μπορούμε να παρέχουμε συνδεσιμότητα παρόμοια με 5G σε σημαντικό μέρος των υφιστάμενων, αμετάβλητων συσκευών μέσω της υπηρεσίας μας Starlink Mobile Gen2 με τους δορυφόρους V2 Mobile, είτε λειτουργώντας στο φάσμα που μας μισθώνουν οι συνεργάτες MNO είτε αξιοποιώντας τις δικές μας εγχώριες συμμετοχές φάσματος», ανέφερε η SpaceX.
«Ωστόσο, η πλήρης συμμόρφωση με το 5G NR-NTN και η βέλτιστη απόδοση θα απαιτούσαν πιθανότατα από τους κατασκευαστές συσκευών να προχωρήσουν σε τροποποιήσεις υλικού και λογισμικού, κυρίως στο front end ραδιοσυχνοτήτων, σε μελλοντικές συσκευές.»
Η SpaceX δεν έχει άμεσες συμβατικές σχέσεις με κατασκευαστές κινητών, κάτι που σημαίνει ότι επαφίεται στους παρόχους κινητής, ως μεγάλους αγοραστές των συσκευών, να βοηθήσουν στην υιοθέτηση της υπηρεσίας.
«Δεν μπορεί να υπάρξει καμία διαβεβαίωση ότι αυτές οι τροποποιήσεις θα υιοθετηθούν στο χρονοδιάγραμμα που προτιμούμε ή καθόλου», πρόσθεσε η SpaceX.
«Σε διεθνές επίπεδο, αντιμετωπίζουμε παρόμοιους περιορισμούς έως ότου οι κατασκευαστές συσκευών εφαρμόσουν τροποποιήσεις υλικού και λογισμικού ώστε να υποστηρίξουν τις διεθνείς αδειοδοτήσεις φάσματος που θα αποκτηθούν από την EchoStar.
«Ως αποτέλεσμα, η βραχυπρόθεσμη διεθνής στρατηγική μας για την παροχή υπηρεσιών εξαρτάται από την ικανότητά μας να δημιουργήσουμε συνεργασίες φάσματος με MNO σε κάθε αγορά ξεχωριστά, κάτι που δεν απαιτεί τροποποιήσεις στο hardware των συσκευών, αλλά εξαρτάται από την επιτυχή διαπραγμάτευση και εκτέλεση εμπορικών συμφωνιών σε κάθε δικαιοδοσία.»
Μεγαλύτερη ευκαιρία στην τεχνητή νοημοσύνη
Παρότι η απευθείας σύνδεση με συσκευές αναμένεται να ανοίξει μια σημαντική νέα αγορά για τη SpaceX, η κατάθεση της εταιρείας παραπέμπει σε μια πολύ μεγαλύτερη ευκαιρία TAM 26,5 τρισεκατομμυρίων δολαρίων στην τεχνητή νοημοσύνη, μετά τη συγχώνευσή της με την xAI του Elon Musk.
Για να αποτυπώσει το μέγεθος αυτής της ευκαιρίας, η εταιρεία περιέγραψε συμφωνία υπολογιστικής ισχύος με την ανταγωνίστρια της xAI, Anthropic, η οποία θα μπορούσε να αξίζει 1,25 δισεκατομμύρια δολάρια τον μήνα έως τον Μάιο του 2029, αν και καθεμία από τις δύο πλευρές μπορεί να τερματίσει τη συμφωνία με προειδοποίηση 90 ημερών.
Όπως και με το Starlink Mobile, η ανάπτυξη μεγάλων δορυφόρων data center σε τροχιά για να στηρίξουν τις ευρύτερες φιλοδοξίες στην υπολογιστική ισχύ της τεχνητής νοημοσύνης εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από τον Starship, ο οποίος προετοιμάζεται για δοκιμαστική πτήση στις 6:30 μ.μ. ώρα Ανατολικής Ακτής, μετά την αναβολή της χθεσινής προσπάθειας λόγω προβλήματος με τον επίγειο εξοπλισμό.
